Отмена золотого стандарта в 1971 году: корень современных кризисов

Тема: история финансов · отмена золотого стандарта 1971

Кратко

В августе 1971 года президент Никсон отменил золотое содержание доллара, что привело к созданию нефтедолларовой системы, росту финансовых пузырей, кризису 2008 года и нарастающим дисбалансам в экономике. Текст прослеживает цепочку последствий от этого решения до текущих проблем с долгами, неравенством и геополитическим напряжением.

Главное

  • В 1971 году Никсон отменил золотое обеспечение доллара, что сделало деньги абстракцией без физического ограничителя.
  • Доллар начал опираться на нефть: соглашение с ОПЕПК закрепило нефтедолларовую систему, где нефть продаётся только за доллары.
  • После отмены золотого стандарта резко выросли финансовые инструменты (деривативы, секьюритизация), создающие деньги из воздуха.
  • Кризис 2008 года продемонстрировал уязвимость системы: пузыри лопаются, оставляя миллионы потерянных домов и рабочих мест.
  • Долги растут быстрее способности их обслуживать, неравенство — быстрее социальных лифтов, а устойчивость не увеличивается.
  • Мир стоит на пороге новой финансовой эпохи, где старые правила не работают, а новые ещё не созданы.

Иногда ловлю себя на мысли: мы тут обсуждаем кризисы, инфляцию, долги, геополитику — а корень всего этого, может быть, лежит в одном-единственном решении, принятом полвека назад. В августе 1971‑го Никсон просто взял и убрал золотое содержание доллара. Щёлк — и мир, как послушный компьютер, перезагрузился в другой режим. Тогда, конечно, никто не думал, что этот щелчок окажется таким волшебным и таким… дорогим. Когда золото исчезло из долларовой системы, США подложили под неё нефть — временный костыль, который позволил доллару не упасть и «размазать» своё «обеспечение» по всему миру. Потом Вашингтон договорился с ОПЕК: нефть продаём только за доллары. Всё. Нефтедолларовая система включилась, и, если тебе нужна энергия — будь добр, бери доллары и подключайся к американской финансовой розетке. Опора стала не золотой, а геополитической. Тоже блестит, но, как говорится, не всё то золото, что блестит. Но, если честно, это уже не меняло сути. Деньги перестали быть чем‑то реальным. Они стали простой цифрой в системе. И как только исчез физический ограничитель, началась «эпоха добычи денег из воздуха». Финансовые инструменты полезли как грибы после дождя: деривативы, секьюритизация, кредитные схемы, фонды, которые торгуют тем, что обычный человек объяснить не сможет даже под угрозой приговора. И в какой‑то момент эта конструкция, конечно, дала трещину: кризис 2008 года показал, что деньги, созданные из воздуха, умеют исчезать с той же скоростью, оставив после себя обвал рынков и миллионы потерянных домов и рабочих мест, разбитых судеб. И вроде бы всё это работало — какое‑то время. Но чем дальше, тем яснее: бесконечности тут нет. Деньги растут быстрее экономики. Долги — быстрее способности их обслуживать. Неравенство — быстрее социальных лифтов. Напряжение копится и между странами, и внутри них. Это такая широкая инфляция: инфляция денег, цен, качества жизни и даже человеческих отношений. Цены растут, долги растут, даже ожидания растут, а устойчивость, как назло, нет. И вот тут появляется неприятное ощущение: когда система перегружена и уже не может сама себя сбалансировать, история обычно достаёт из ящика жёсткие способы «перезагрузки». Иногда это реформы, иногда — большие кризисы, а иногда — конфликты, которые потом объясняют как «неизбежные». Удобное слово, кстати. Им можно оправдать что угодно. Я не говорю, что война обязательно случится. Но видно, что мир подошёл к точке, где старые правила уже не работают, а новые ещё не придумали. И началось это не вчера, не в 2008‑м, не с пандемии — а тогда, в 1971‑м, когда деньги окончательно стали абстракцией. Может быть, мы стоим на пороге новой финансовой эпохи. Может быть, придётся заново определять, что такое ценность, долг, устойчивость. А может быть, мир найдёт способ мягко перестроиться. Но одно ясно: последствия того решения мы проживаем до сих пор. И я вспоминаю, что говорил Козьма Прутков: «Зри в корень». А корень, похоже, всё ещё там — в августе 1971 года, когда мир незаметно перешёл в новую финансовую эпоху. Вот так и живём: корень в 1971‑м, а листья — уже в 2026‑м. И всё это одно и то же дерево, кстати.

Фрагменты

Нефтедолларовая система — это механизм, при котором нефть продаётся только за доллары США, что обеспечивает доллару искусственный спрос и геополитическую опору после отмены золотого стандарта.

Решение Никсона в августе 1971 года отменить золотое содержание доллара привело к тому, что деньги перестали быть привязаны к реальному активу и стали абстракцией, породив эпоху финансовых инструментов, созданных из воздуха.

Золотое обеспечение доллара было заменено нефтедолларовой системой: опора стала не реальной (золото), а геополитической (нефть, подкреплённая военной и политической силой США).

Система перегружена: деньги растут быстрее экономики, долги — быстрее их обслуживания, неравенство — быстрее социальных лифтов, что создаёт инфляцию цен, качества жизни и человеческих отношений.

Чтобы понять текущие экономические кризисы, нужно смотреть в корень: август 1971 года, когда деньги стали абстракцией, а нефть — новой опорой доллара.

Комментарии

  1. Эпоха доллара закономерно движется к своему концу: https://txtq.ru/@realkonsult/632-vozmozhen-li-krah-dollara

  2. Вне всякого сомнения, однако путь этот не близкий и случится это не завтра и даже не послезавтра. Агония будет продолжаться, достаточно, долгое время и может разрешиться Третьей Мировой. Никто не захочет отдавать свой кусок хлеба с маслом. А на этот кусок, поверх масла, положили толстенный слой чёрной икры. Вот в чём главная опасность.

  3. Мне кажется, лучшими деньгами были бы энергетические векселя, номинированные в кВч электроэнергии. Чтобы таким векселем можно было оплатить в любом месте Земли и в любое время одинаковое количество электроэнергии.

  4. Это могло бы быть обеспечением, но всё это либо не имеет материальной основы, либо не может быть положено в карман. Золото - вот единственное мерило.

  5. Золото имеет условную ценность, само по себе оно никому особенно не нужно.

  6. По большому счёту всё, кроме жизни человека является условной ценностью. Но именно золото служит источником накопления сокровищ. Не бумажные деньги. Не биткоины и прочие векселя, а именно золото и иные драгоценные металлы и камни. Однако человечество за главное мерило приняло золото и оно имеет ценность исключительно внутри человеческого общества. Ведь золотом нельзя утолить жажду, например. Но его, золото, можно обменять на кружку воды, в крайних случаях. Именно поэтому я полностью отдаю пальму первенства именно золоту, но не мифическим акциям, пустым терминам "капитализация" и всевозможным коинам. Всё это чепуха чепух, а единственный царь царей - золото.

  7. Это работает, пока в ценность золото верит "продавец воды". Так что, на мой взгляд, само по себе золото мало чем отличается от бумажных денег.

  8. Есть и коренные отличия. Бумажки - это фантики, которые правительство предлагает называть деньгами. народ рассматривает эти бумажки и соглашается: деньги, говоришь? ну ладно. нехай деньги. С золотом иначе. Главное в том, что золото может стать сокровищем, которое в экстремальных ситуациях может спасти истинную ценность - твою жизнь. Однако это действует исключительно внутри общества, где есть договорённость о ценности золота. При любом катаклизме беньги превращаются в то, чем они и являются - резаной бумагой, которой оклеивать стены некрасиво, а использовать в туалете жёстко и неудобно. Золото же в случае катаклизмов растёт в цене. А так, конечно, это просто металл.

  9. В экстремальных ситуациях и золото не поможет. В таких ситуациях оно попросту ни к чему. Золото это валюта не экстремальной, а спокойной ситуации, а которой всего вдосталь и хочется ещё и золотишком запастись.

  10. Мы с вами говорим об одном и том же, но на разных языках. Конечно, золото это про "запас, который не жмёт" и имеет оно значение лишь внутри общества, которое считает, что именно золото является мерилом ценностей. На планете, например, Клюк, такой ценность может быть спичка. Но в земном обществе ценности она не представляет. Так, что, дружище, всё в этом мире, как сказал старина Эйнштейн, относительно.